上納所から会社債の取引リスクを警告する通知が出されました。

＜p＞上納所は今日、「社債の実施に関する＜a href=「//www.sjfzxm.com/news/index_.a s p」＞リスク＜a＞警告に関する事項に関する通知」を発表し、一定のリスクがある社債に対してリスク警告を行う予定です。「通知」は、企業債について「通知」を参照してリスク警告を行うことを明確にしている。また、転換可能、交換可能社債等の他の債券は適用されません。＜/p＞
＜p＞「通知」によると、近年、上取引所の社債市場規模は徐々に拡大しており、債券の上場数と預金量の伸びが革新的だという。同時に、社債の信用リスクは市場及び監督管理層によりますます重視されており、関連する各当事者は積極的に信用リスクを防止するための監督管理措置を模索し、改善している。社債市場の正常な秩序を維持するために、社債の信用リスクがリスクに耐える能力の弱い中小投資家に拡散することを防止し、中国証券監督会の許可を得て、上納所は市場の具体的な状況によって、「通知」を制定した。＜/p＞
＜p＞「通知」は主にリスク警告債の画定基準、リスク警告の具体的な措置を明確にし、リスク警告の相応プロセス、発行者の情報開示義務、会員単位の関連職責、＜a href=「http:/www.sjfzxm.com」＞取引所＜a＞の監督管理措置を実施し、リスク警告の条件を撤廃し、「リスク警告通知」関連規定の懲戒措置に違反するなど。＜/p＞
＜p＞上記交易所の「通知」に基づき、上取引所の集中競取引システムを通じて上場取引された社債について、最近の信用格付けがAA級以下（含む）、または発行者の最近の会計年度の前年度監査を経た財務報告が損失と表示され、かつ最近の会計年度業績予告または訂正業績予告が損失となるなど、5つの状況を示した場合、上取引所は当該社債取引のリスクを警告する。＜/p＞
＜p＞上納所によると、リスク警告を実施する社債の略称の前に「ST」を冠し、他の社債と区別する。会員単位は個人投資家に対して購入取引権限管理を行い、会員単位は条件に合致する個人投資家のためにリスク警告債の購入権限を開通することができ、条件は個人投資家名義の各種証券口座、資金口座、資産管理口座などの金融資産の合計は人民元500万元を下回らず、かつ「リスク開示書」に署名した。＜/p＞
＜p＞上記の「通知」は会員単位に対しても若干の具体的な要求を提出しています。一つは会員単位は「リスク警告通知」の要求に従って必要な投資家の適切な管理を行う必要があります。お客様の資産確認とリスク開示書の署名などが含まれます。第二に、会員単位は「リスク警告通知」の要求に合致しない投資家が引き続きリスク警告債を購入することを制限するために、関連技術準備を完了する必要がある。第三に、会員単位は条件に適合し、引き続きリスク警告債を購入する意向がある投資家に対して、十分かつ全面的なリスク提示を行い、投資者データ及び関連書類体系を確立、維持し、債券専門投資家情報の報告方法とルートを照らし、取引所ウェブサイトを通じて関連投資者リストと口座などの情報を適時に報告し、更新する必要がある。第四に、会員は営業部の現場、会社のウェブサイト及びオンライン取引システムなどのルートを通じて、「通知」の宣伝と解釈を行い、投資家に社債リスク警告に関する手配とリスク警告債の投資リスクなどを提示する必要があります。＜/p＞
＜p＞具体的な実施手順において、＜a href=“//www.sjfzxm.com/news/indexucj.asp”社債＜a＞が第一条に記載されている場合、発行者は速やかに交所に通知し、社債の停止を申請しなければならない。関連する公告を開示する前に、発行者とその他の関連主体は情報の秘密保持をしっかりと行い、インサイダー取引を防止しなければならない。上交所は通行人を待って関連する公告とリスク警告公告を掲載した後、その会社の債券に対してカードを再発行し、復刻の日から社債取引に対してリスク警告を行う。＜/p＞
＜p＞上交所は同日、「上海証券取引所債券市場投資者適切性管理暫定弁法」第六条の改正についての通知」を発表した。リスク対策のため、一般投資家が投資できる社債の範囲をさらに限定した。＜/p＞